美國證券交易委員會(huì )(SEC)透露，紐約證券交易所(NYSE)被指控違反合規性規定，使某些客戶(hù)在交易信息上“不恰當地領(lǐng)先”。

監管機構稱(chēng)這是首例指控，證交會(huì )在紐約證券交易所將指控通過(guò)其兩個(gè)專(zhuān)有提要發(fā)送數據，然后再將數據發(fā)送到合并提要。美國證券交易委員會(huì )斷言，“與合規提要相比，與合規提要相比，此類(lèi)合規努力不足未能監控其專(zhuān)有提要的速度。”

SEC禁止這種偏向于獲取有關(guān)最佳顯示價(jià)格的當前市場(chǎng)信息的行為，并打擊了場(chǎng)館運營(yíng)商紐約泛歐交易所(NYSE Euronext)，因其在2008年開(kāi)始的“延長(cháng)期限”內違反該規定而受到500萬(wàn)美元的罰款。

SEC執行部門(mén)主管Robert Khuzami表示：“在今天的市場(chǎng)中，不恰當地提前訪(fǎng)問(wèn)市場(chǎng)數據(甚至以毫秒為單位)，可能是真正的實(shí)質(zhì)性?xún)?yōu)勢，對零售和長(cháng)期投資者造成了極大的不利影響。”

涉及的兩個(gè)紐約證券交易所專(zhuān)有數據饋送是Open Book Ultra(它發(fā)送有關(guān)NYSE整個(gè)訂單簿的實(shí)時(shí)數據)和PDP Quotes(PDP報價(jià))，其中包含每種證券的NYSE報價(jià)。

SEC說(shuō)，傳輸差異是由許多問(wèn)題引起的，包括內部系統體系結構，它使一個(gè)紐約證券交易所的數據提要比向合并提要的途徑更快地到達了客戶(hù)。數據發(fā)布差異范圍從單位毫秒到數秒不等。

市場(chǎng)數據是國家市場(chǎng)體系的命脈。我們的規則要求交易所以“公平合理”且“沒(méi)有不合理的歧視性”的術(shù)語(yǔ)向綜合數據處理者分發(fā)報價(jià)和交易信息，” SEC交易與市場(chǎng)部主管Robert W. Cook表示。

SEC說(shuō)，紐約證券交易所的合規部門(mén)并未參與“重要的技術(shù)決策”，包括紐約證券交易所市場(chǎng)數據系統的設計，實(shí)施和運營(yíng)。不涉及合規性意味著(zhù)紐約證券交易所錯過(guò)了避免合規性失敗的機會(huì )。

紐約證交所和紐約泛歐交易所集團同意和解，但不承認或否認委員會(huì )的調查結果。